中文名: 資本市場:機構與工具
原名: CAPITALMARKETS
作者: (美)弗蘭克.J.法博齊
資源格式: PDF
版本: 掃描版
出版社: 經濟科學出版社
書號: 9787505813496
發行時間: 1999年1月1日
地區: 大陸
語言: 簡體中文
簡介:

內容簡介：
本書對金融產品的描述很通俗淺顯、很基礎，並沒有深入鑽研各色各樣的交易策略和分析各種定價模型之間的細微差異，也沒有提供金融市場很高深的操作技巧。但我認為，正是這種堅實而又全面的基礎知識，才能造就出具有高深的理論修養和高超的實際操作技巧的金融證券人才。只有大量掌握像書中介紹的這些產品，深入了解這些產品各自的特點，並在此基礎上透徹地理解不同金融產品之間的聯系，才有可能抽象出各種各樣的金融產品的本質和共性，才能避免在金融產品了解和引進過程的“夾生現象”，才能做到熟能生巧，不僅能夠熟練地運用這些產品，還可以根據我國證券市場的特殊情況進行金融創新，設計出符合我國國情的金融產品，推動證券市場的發展，因此，應該從褒義上來理解這種通俗淺顯。
本書旨在描述當今金融市場上存在的廣為應用的融資、投資和控制風險的工具。其既可應用於投資銀行課程，又可作為衍生市場課程的補充教材。
作者簡介：
弗蘭克·J·法博齊(FrankJ．Fabozzi)是耶魯大學管理學院的金融學副教授和《投資組合管理雜志》(JournalofPortfolioManatement)的編輯，1986—1992年間麻省理工學院金融教學組的專職成員。法博齊博士撰寫和編輯了許多廣為世人稱贊的金融學著作。他是黑石封閉式基金和公園道投資組合開放式基金的董事和兩家離岸基金的監事。他於1972年在紐約城市大學的研究生中心獲得經濟學博士學位，並且是一位注冊金融分析師(CFA)，1994年被諾瓦東南大學授予人文學科名譽博士學位。
內容截圖：

目錄:
第一章導論
金融資產
金融市場
衍生市場
小結
問題
第一篇市場參與者
第二章市場參與者與金融創新概述
發行者與投資者
金融中介機構的作用
金融機構資產與負債管理概述
金融市場的監管
金融創新
小結
問題
第三章存款性金融機構
存款性機構的資產負債問題
商業銀行
儲蓄貸款協會
儲蓄銀行
信用合作社
小結
問題
第四章非存款性機構
保險公司
養老基金
投資公司
小結
問題
第五章投資銀行
投資銀行的業務范圍
業務性質
行業結構
投資銀行間的競爭與挑戰
對行業的重新估價
小結
問題
第二篇市場組織與結構
第六章一級市場
證券發行的管理
證券承銷的變種
世界資本市場的一體化及其對籌資的影響
在國外市場籌資的動機
小結
問題
第七章二級市場
二級市場的功能
交易場所
市場結構
完善的市場
二級市場的交易機制
經紀人與自營商在現實市場中的作用
市場效率
交易成本
小結
問題
第三篇風險與收益理論
第八章風險與收益理論(一)
投資收益的度量
證券組合理論
風險資產與無風險資產
證券組合風險的度量
證券組合的預期收益率
分散化
風險資產組合的選擇
小結
問題
第九章風險與收益理論(二)
經濟學假設
資本市場理論
資產定價模型
多要素資產定價模型
套利定價理論模型
可取的原則
小結
問題
第四篇衍生市場
第十章金融期貨市場導論
期貨交易機制
期貨合約與遠期合約
期貨合約的風險與收益特征
期貨合約的定價
利用期貨進行套頭交易的一般原理
期貨在金融市場中的作用
通用會計署對金融衍生工具的研究
小結
問題
第十一章期權市場導論
期權合約
期權合約與期貨合約的區別
期權的風險與收益特征
期權定價
期權市場的經濟角色
異型期權
小結
問題
第十二章互換、上限和下限市場
互換
上限與下限協議
小結
問題
第五篇股權市場
第十三章普通股票市場
二級市場
證交會關於股權市場結構的研究
機構投資者的交易安排
股票市場指標
定價效率的檢驗與投資組合策略的含義
1987年的股災
非美國股權市場
歐洲股權
小結
問題
第十四章股票期權市場
交易所交易期權的歷史
交易所交易股票期權的特點
股票期權的定價模型
期權的投資策略
股票期權市場的定價效率
權證
小結
問題
第十五章股票指數衍生市場
股票指數期權
股票指數期權市場的定價效率
股票指數期貨市場
股權互換
應用
股票指數合約、股價波動率和黑色星期一
小結
問題
第六篇利率決定和債券估價
第十六章利率理論與結構
利率理論
利率結構
內含選擇權
小結
問題
第十七章債務合約的定價及其價格波動的特征
債務合約的特征
基本定價原則
債券收益：到期收益率的度量
債券價格變化的原因
溢價一平價的決定因素
現金流的再投資與收益
債券價格的易變性
小結
問題
第十八章利率的期限結構
收益率曲線
理論上的即期利率曲線的構建
遠期利率
利率期限結構形狀的決定因素
小結
問題
第七篇債務市場
第十九章貨幣市場
短期國庫券
商業票據
銀行承兌票據
大額可轉讓存單
回購協議
聯邦資金
小結
問題
第二十章財政證券與聯邦機構證券市場
財政證券
聯邦機構證券
非美國政府債券市場
小結
問題
第二十一章公司債券市場
公司債券的特征
公司債券評級
事故風險
高收益公司債券市場
二級市場
公司債券的私募市場
公司債券市場的風險與收益
歐洲債券市場
小結
問題
第二十二章中期票據、銀行貸款和優先股市場
中期票據
銀行貸款市場
優先股
破產與債權人的權利
小結
問題
第二十三章市政證券市場
市政證券的投資者
市政證券的特點
市政證券的種類
信用風險
稅收風險
初級市場
二級市場
市政證券市場的監管
市政證券的收益率
小結
問題
第二十四章不動產抵押市場
不動產抵押
投資者
抵押發起人
抵押貸款運作人
抵押貸款承保人
傳統抵押貸款
不匹配問題與可調整利率抵押貸款的創立
汽球型抵押貸款
傾斜問題與其他抵押工具的產生
抵押貸款的違約風險
小結
問題
第二十五章抵押轉遞證券市場
二級抵押市場的發展
抵押轉遞證券
抵押轉遞證券的種類
提前償付慣例與現金流
影響提前償付行為的因素
二級市場
與轉遞證券有關的提前償付風險
剝離式抵押擔保證券
小結
問題
第二十六章擔保抵押債務市場
順序償還檔
應計檔
浮動利率檔
按計劃攤銷類別檔
信用風險
對稅收的考慮
當今的擔保抵押債務市場
小結
問題
第二十七章資產擔保證券市場
資產擔保證券的發行者和擔保品
資產擔保證券的特點
資產證券化的益處及其對金融市場的潛在影響
小結
問題
第二十八章場內交易的利率期貨和期權
利率期貨合同
場內交易的利率期權
小結
問題
第二十九章利率衍生工具場外交易市場
場外交易的利率期權
遠期利率協定
利率互換
利率協定
小結
問題
第八篇外匯市場
第三十章外匯市場
外匯匯率
外匯風險
現匯市場
交叉匯率
交易商
歐洲貨幣單位
小結
問題
第三十一章控制外匯匯率的工具
貨幣遠期合約
貨幣期貨合約
貨幣期權合約
貨幣互換
小結